C viene de romper el nivel de dark pool en $139.96 (nacido 30-jun, tras una caída de -9.2% y rebote de 9.6%). El setup no persigue la ruptura — espera que el precio la confirme en velas de 15 minutos y vuelva a testear la zona antes de entrar, con objetivo en la resistencia previa.
De los 7 precedentes propios de C con un rebote parecido (5–22%) antes de romper, 5 terminaron rompiendo el nivel; el retorno posterior fue positivo en promedio pero disperso — desde -7.9% hasta +28.3% a 63 sesiones. La entrada en el retroceso (en vez de perseguir la ruptura) es lo que mejora la relación riesgo/beneficio frente a comprar directamente al cierre de la vela de ruptura.
Comparación strike $140 en los dos vencimientos más cercanos, más un spread OTM en octubre ($145/$150, débito, 5 de ancho) para quien prefiera menos capital en riesgo. Valuado con Black-Scholes sobre la IV vigente de cada strike, sin asumir que el movimiento llega justo al vencimiento.
| Escenario | Precio | Call $140 18-sep | Call $140 16-oct | Spread $145/150 16-oct |
|---|---|---|---|---|
| Peor caso · +4.2% (3 sem) | $145.20 | +47.3% | +36.7% | +28.4% |
| Toca nivel2 exacto (3 sem) | $143.05 | +10.1% | +16.0% | +11.7% |
| Se pasa un poco (3 sem) | $147.00 | +81.9% | +55.3% | +42.3% |
| Escenario base · +10% (1 mes) | $153.26 | +211.8% | +119.5% | +92.9% |
Costo hoy: $140 sep $4.27 · $140 oct $6.74 · spread 145/150 oct $1.78 débito — el vehículo elegido, y el que fija el riesgo/beneficio de la cabecera: riesgo máximo definido $178 por contrato, ganancia tope $322 si C ≥ $150 al vencimiento, breakeven $146.78, 1.8:1. La acción comprada directamente daría 6.8:1 en precio (entrada/stop/target), pero es otro instrumento: expone $14.000 por 100 acciones en vez de $178 y no tiene techo ni vencimiento.
La línea sólida es el resultado si el spread se lleva a vencimiento: pierde los $178 completos por debajo de $145, cruza a cero en $146.78 y topea en $322 desde $150. La curva punteada es lo que vale el spread tres semanas después de la entrada, todavía con valor tiempo adentro — es la que importa, porque es donde se cierra la operación. En el target de la acción ($143.05) la línea de vencimiento marca pérdida total y la curva de tres semanas marca +11.7%: esa distancia entre las dos es todo el argumento para no dejarlo expirar.
| Tramo | Vela | Cierre | Qué muestra |
|---|---|---|---|
| Consolidación | 09:30–11:15 | $139.28 → $139.90 | precio comprime bajo el nivel |
| Ruptura | 11:30 | $140.10 | cierre confirmado sobre $139.96 |
| Retroceso | 12:00–12:45 | $140.20 → $139.78 | retest con mecha hasta $139.70 |
| Entrada | 13:00 | $139.98 | vela de rechazo — entrada ~$140.00 |
| Continuidad | 13:15 → +1d 11:30 | $140.15 → $143.05 | tendencia hasta el objetivo |